據悉,愛立信日前已正式與馬可尼公共股份公司(Marconi Corporation plc)簽署協議,宣布以168億瑞典克朗(12億英鎊)收購馬可尼的部分電信業務。馬可尼位于總部和英國及德國的特定業務不包括在此次收購中,馬可尼的英國養老金計劃也不包括在此次收購中。根據協議,馬可尼股東在2006年第一季度可收到每股2.5-3英鎊的現金,價格與馬可尼宣布正進行收購談判之前的股價相當。馬可尼股價周一收于3.51英鎊,依此計算,公司市值約為7.305億英鎊。
愛立信首席執行官思文凱(Carl-Henric Svanberg)表示:“對馬可尼業務的收購具有重要戰略意義,并且從財務的角度講也非常成功。隨著固定和移動業務的融合,我們的客戶將從這次強有力的結合中充分受益。”
近年來,愛立信一直致力于增強自身的固話業務,收購馬可尼資產有助于該公司實現這一目標。交易完成之后,馬可尼將繼續作為一家獨立的公司開展運營,并保留在英國的服務業務。2004財年,馬可尼英國服務業務的銷售額為3.5億英鎊。
今年初,馬可尼落選英國電信的21世紀網絡優先供貨商名單,從而公司的前景變得更為黯淡。業界一直猜測馬可尼可能會被其它公司收購;業內人士分析認為,由于缺乏開展競爭的全球規模,馬可尼將難以繼續獨立運營。馬可尼曾經同多家公司進行談判,但養老金基金的巨額虧空令潛在的收購方望而卻步。以前曾有華為將收購馬可尼的傳聞,自然就不攻自破了。
愛立信將收購相當于馬可尼營業額75%的資產,包括該公司旗下的光網絡業務、寬帶和固定無線接入網絡業務、軟交換業務、數據網絡設備和服務業務、馬可尼相關電信服務活動、馬可尼的商標、相關品牌名稱和知識產權。
截止2005年9月30日,所收購業務的有形資產凈值約為14億瑞典克朗(1億英鎊)。愛立信的收購成本主要用于知識產權(品牌、商標、專利等等),這些成本預計將得到減稅待遇。
愛立信將收購的業務為馬可尼的核心業務,主要分為網絡設備和網絡服務兩類。在2005年3月為止的財年中,網絡設備業務的營業額約為98億瑞典克朗(7億英鎊),網絡服務業務的營業額約為42億瑞典克朗(3億英鎊)。
馬可尼的十大客戶占其總銷售額的50%,其中包括(按英文字母順序排序):英國電信、德國電信、E-Plus、Metro City、O2、意大利電信、南非電信、Telstra、美國政府和沃達豐。
愛立信將為此次收購支付大約168億瑞典克朗(12億英鎊)的現金(在協議條款最終確定時可能會有特定調整)。而本次收購將為愛立信帶來大約140億瑞典克朗(10億英鎊)的銷售增長,預計對愛立信2006年每股收益不會產生影響,但從2007年起會對收益產生積極的貢獻。愛立信相信,經過一段時間,所收購的業務就可以取得與愛立信企業平均水平相近的運營利潤。
馬可尼將被更名為telent公司,新公司的主要業務重點是為電信和企業用戶提供領先的服務,并將成為愛立信在英國首選的服務合作伙伴。馬可尼將保留其英國養老金計劃以及2005年12月31日以前的凈現金(截至2005年9月30日,馬可尼公司的凈現金總計為2.75億英鎊)。馬可尼提議把這次交易中獲得的一大部分可調用資金返還給股東。
據悉,愛立信以12億英鎊收購馬可尼需要獲得馬可尼股東的批準,并要求在同類競爭中沒有障礙,還必須獲得包括歐盟委員會在內的監管機構的批準。馬可尼董事會意圖建議馬可尼的股東在2005年12月21日左右舉行的特別大會上投票同意這一收購。在獲得必要審批的條件下,這一交易計劃在2005年底前完成。(第三媒體 2005-10-26)